外匯局：嚴查熱錢借道貿易套利

　　要求銀行加強對虛構貿易背景甄別，限制銀行系統做空美元

　　國家外匯管理局出手堵“熱錢”。6日，外匯局下發通知，對虛構貿易背景、套利交易、異常跨境資金流入等行為，提出警示及相關防控措施，要求銀行嚴查虛假貿易，同時限制銀行系統做空美元的能力。

　　劍指虛假貿易

　　數據顯示，今年一季度中國外貿進出口總值同比增13.4%，其中出口增18.4%、進口增8.4%。而同期廣東省進出口總值同比增37.7%，其中僅深圳一市的進出口同比就大增80.0%，這一現象引來外界諸多猜疑。

　　此間官方雖有回應，但多位研究者指出貿易額虛高原因之一，是境外資金“借道”貿易途徑進入中國實現套利。目前，美聯儲、日本、歐央行均推出了量化寬松政策，熱錢涌入中國的壓力逐漸加大。

　　外匯局6日公布的新規要求，銀行不得協助客戶規避外匯管理規定，加強對虛構貿易背景等行為的甄別，主動報告可疑交易并積*采取措施防止異常跨境 資金流入。同時，對于使用虛假單證進行套利交易的案件，依法從重處罰;對違反外匯管理規定導致違規資金流入的銀行、企業等主體，應依法給予罰款、停止經營 相關業務、追究負有直接責任的相關人員責任等處罰，并加大公開披露力度。

　　分析稱將限制銀行做空美元

　　除了嚴格查處虛假貿易，外匯局在新規中還公布了銀行的結售匯綜合頭寸限額公式，這是首次對銀行外匯存貸比單獨進行規范。

　　金融問題專家趙慶明指出，按照目前的經濟形勢，這一公式旨在讓商業銀行合理控制外匯貸款的增量，多持有外匯頭寸，減少向央行的賣匯行為，主要針對外匯占款增速過快問題。

　　外匯交易員稱，近期人民幣加快升值，吸引一些企業借外幣進行套利，新規定限制銀行進行外幣放貸，進而限制銀行系統未來做空美元的能力，將在一段時間內影響人民幣走勢。昨天，受新規影響，交易市場人民幣對美元匯率大幅貶值，盤中*多貶值200點。

　　*新公布的數據顯示，一季度央行口徑外匯占款高達9400億元。而今年年初至今人民幣對美元匯率已升值1%，其中僅4月份就升值0.7%。